Fonds de dette privée : une alternative au financement bancaire, un rendement régulier pour l’investisseur.
Les fonds de dette privée permettent de financer directement des entreprises non cotées, en complément ou en alternative au crédit bancaire traditionnel. Pour l’investisseur, cette classe d’actifs offre un profil rendement-risque intermédiaire entre les obligations classiques et le private equity.
La dette privée, un maillon essentiel du financement des entreprises
Dette privée : quand les investisseurs privés remplacent en partie les banques.
Depuis la crise financière de 2008, les contraintes réglementaires imposées aux banques ont réduit leur capacité à financer certaines opérations des entreprises — croissance, transmission, restructuration. Les fonds de dette privée sont venus combler ce besoin, en apportant directement aux entreprises des financements sous forme de créances, rémunérées par des intérêts versés aux investisseurs.
Pour la clientèle privée, cette classe d’actifs permet d’accéder à des rendements généralement supérieurs à ceux des obligations cotées, en contrepartie d’une liquidité réduite et d’un horizon de placement plus long.
Notre rôle est de sélectionner les fonds de dette privée les plus solides, selon leur stratégie (dette senior, mezzanine, unitranche), leur société de gestion et leur historique de performance, pour les intégrer dans une allocation cohérente avec votre profil.
Nos leviers de financement en dette privée.
Nos expertises en fond de dette privée
01
Selection de la stratégie
Dette senior, dette mezzanine, unitranche : chaque stratégie présente un profil rendement-risque différent. Nous vous aidons à identifier celle la plus cohérente avec vos objectifs.
02
Selection de la société de gestion
Nous analysons l’expertise, l’historique de performance et la solidité des équipes des sociétés de gestion spécialisées en dette privée, pour sélectionner les fonds les plus pertinents.
03
Financement de la croissance et de la transmission d’entreprises
Les fonds de dette privée financent des opérations variées : croissance externe, transmission, restructuration. Nous vous présentons les secteurs et types d’opérations financés par chaque fonds.
04
Diversification du portefeuille obligatoire
La dette privée constitue une alternative de diversification aux obligations cotées classiques, avec un rendement généralement plus attractif en contrepartie d’une liquidité réduite.
05
Choix du véhicule d’investissement
FCPR, FPCI, fonds evergreen : nous sélectionnons la structure juridique la plus adaptée à votre situation fiscale et patrimoniale.
06
Intégration dans une allocation
Les fonds de dette privée s’intègrent comme une brique de diversification au sein d’une allocation plus large, aux côtés des marchés financiers cotés, de l’immobilier et du private equity.
Notre méthode pour votre stratégie en dette privée
Une approche pédagogique, du diagnostic à la sélection des fonds.
01. Analyse
Nous vous accompagnons dans la compréhension des mécanismes spécifiques de la dette privée : horizon de placement, appels de fonds progressifs, distribution des revenus.
02. Structurer
Évaluation de votre capacité à immobiliser une partie de votre capital sur le long terme, et de la place pertinente de la dette privée dans votre allocation globale.
03. Anticiper
Choix des fonds les plus pertinents, en architecture ouverte, selon la stratégie de dette recherchée et votre profil de risque.
04. Suivi
Un accompagnement dans la durée, avec un reporting adapté à la spécificité de cette classe d’actifs peu liquide..
Pourquoi choisir notre accompagnement en dette privée ?
Une sélection rigoureuse, sur une classe d’actifs exigeante.
La dette privée demande une analyse fine des stratégies et des équipes de gestion. Nous mettons cette expertise au service de votre diversification patrimoniale, avec pédagogie et transparence sur les risques inhérents à cette classe d’actifs.
Votre épargne finance directement la croissance des entreprises.
Un rendez-vous confidentiel et sans engagement pour évaluer la pertinence de la dette privée dans votre stratégie patrimoniale.